2023年上半年A股市场跌宕起伏,沪深300指数微跌0.75%.据海通证券数据,今年上半年,公募权益类基金整体业绩表现平平,获得加权平均正收益的基金公司有66家,占比45.52%.半年收益超过20%的基金公司仅有两家,其中华润元大基金以28.62%的收益率力拔头筹;国新国证基金异军突起,收益率达26.42%.
优质赛道切换 66家获得正收益2023年是A股市场的变化与转折之年.持续长达3年的优质赛道 -  - 新能源于2023年上半年大幅走弱,不少前期重配于新能源赛道的基金产品业绩大幅受挫,风光不在.而受ChatGPT,数字经济以及"中特估"等市场最新主题带动,TMT与高分红,低估值央国企成为最佳赛道.A股市场的"变化"考验着每个市场参与者对市场的把握能力.部分基金公司通过对赛道转换机会的把握成功实现业绩上的超越.
今年上半年,获得正收益的基金公司有66家,占比45.52%.半年收益超过20%的基金公司仅有两家,其中华润元大基金以28.62%的收益率力拔头筹;国新国证基金次之,收益率26.42%.
上半年,市场震荡分化明显,ChatGPT带动的人工智能,中字头的"中特估"等板块涨势如虹,重点布局这些赛道的基金业绩脱颖而出,成为基金公司业绩提升的主力.华润元大的明星产品为华润元大信息传媒科技,属TMT产业主题基金,半年收益率达45.72%;而国新国证新锐和国新国证新利两只灵活配置混合基金,从去年4季度开始重点布局计算机及人工智能(AI)领域,半年收益率分别达39.61%和33.55%,基金经理对优势赛道把握能力较强.
部分中小基金公司逆袭上半年,除华润元大,国新国证两家基金公司收益超过20%外,还有三家公司半年业绩超过10%,分别为长安基金,天治基金与申万宏源证券.
从今年上半年业绩前50名榜单看,不少规模处于头部的基金公司榜上无名;排名靠前的普遍为中小基金公司,根据各家公司一季报公布数据,排名前5名的基金公司管理规模均不足200亿.
华润元大基金成立于2013年,属合资企业,第一大股东为华润深国投信托,第二大股东为台企元大证券投资信托.其 "最近一年基金公司权益类资产业绩"排名第2位.
国新国证基金前身为华融基金,成立于2019年.2022年6月因实控人变更为央企中国国新控股而更为现名.加入中国国新以来,在股东的支持下,公司实现机制优化,投研实力不断增强,基金业绩明显提升:从"最近三年基金公司权益类资产业绩"排名第27名,提升到"最近一年基金公司权益类资产业绩"排名的第4名.
从长期看,大型基金公司投研团队实力更为雄厚,不少公司投研团队已经超百人,行业覆盖面更广,研究能力更突出,因而长期业绩优势较为明显.但从上述业绩榜单也发现由于市场日益成熟,机构博弈加深,从市场上获得超额收益的难度不断增加;以大基金公司为主要代表的基金整体业绩更趋向稳健,收益率大概率围绕市场指数波动.
同时,最近三年结构性震荡市场行情之下,权益规模的"巨头"受到影响更大,不少百亿级别基金均表现不佳,拖累了基金公司的整体业绩.从"最近三年权益类资产业绩"排名看,中小型基金公司表现相对更好,11家中型基金公司的平均收益则为17.44%,纳入统计的115家小型基金公司这一业绩数据为16.62%.显然,市场也为具有一定特色投资优势的中小基金公司提供了后来居上的机会.
2,海通证券:基金公司权益及固定收益类资产业绩排行榜(2023.7.2)
数据说明: 1,基金管理公司绝对收益是指基金公司管理的主动型基金净值增长率按照期间管理资产规模加权计算的净值增长率.期间管理资产规模按照可获得的期间规模进行简单平均.
2,主动权益类基金包含主动股票开放型,强股混合型,科创强股混合型,偏股混合型,平衡混合型,灵活混合型,灵活策略混合型和主动混合封闭型基金,不含指数型,生命周期混合型,偏债混合型基金,港股灵活策略混合型,港股偏股混合型,港股强股混合型和QDII基金,主动固定收益类基金包括纯债债券型,准债债券型,偏债债券型基金,可转债基金,短债基金和非摊余成本法的封闭债基,不包含货币基金,理财债基,摊余成本法封闭债基和指数债基.纯债类基金包含纯债债券型,纯债债券封闭型,短债债券型基金.偏债类基金包含准债债券型,准债债券封闭型,可转债债券型,偏债债券型基金.