金融是实体经济的血脉,为实体经济服务是金融的天职.党的二十大报告提出,坚持把发展经济的着力点放在实体经济上.作为我国金融体系的重要组成部分,基金业应更好发挥专业机构投资者作用,推动优秀企业价值发现,引导更多社会资本赋能实体经济发展,为全面建设社会主义现代化国家贡献力量.
近年来,伴随着资本市场深化改革向纵深推进,基金业投资管理能力持续提升,行业规模实现跨越式增长,在满足居民财富管理需求的同时,有力有效地支持了实体经济高质量发展.
一方面,服务实体经济直接融资能力提升.证券投资基金充分发挥新股发行定价和二级市场价格发现功能,有效提升定价效率.截至今年二季度末,公私募证券投资基金合计持有股票市值9.54万亿元,市场"压舱石"作用越发明显.股权创投基金"投早,投小,投科技"成效显著,向实体经济注入大量创新资本.近5年来,新增投向境内未上市,未挂牌企业股权本金累计超过4.86万亿元,相当于同期新增社会融资规模的3.2%.科创板,创业板注册制上市企业中,获得私募股权创投基金支持的比例分别高达88%和58%.
另一方面,服务实体经济的途径日益丰富.通过优化产品布局,证券投资基金推出了包括公募REITs,科创50ETF,芯片ETF,新能源ETF,北交所主题基金在内的多种创新型产品,有效拓展了服务实体经济的范围,精准引导资本向国家战略科技创新行业聚焦,持续支持科创企业发展壮大.此外,公募基金通过发行以国企,央企改革为主题的基金产品,支持国有企业盘活存量资产,提升资金运营效率,激发改革创新活力.
实体强则经济强.当前我国正处于经济转型升级的关键时期,实体经济发展,特别是科创型企业的发展,需要更多长期资金的支持.基金业有能力,也有责任在企业发展全生命周期中发挥更大作用,更好服务实体经济提质增效.
强化服务实体经济能力,要为基金业塑造良好的环境.应以建设"规范,透明,开放,有活力,有韧性"的资本市场和高质量资产管理行业为总目标,持续完善行业基础制度,构建长期资金"愿意来,留得住"的制度环境.比如,完善基金份额登记转让基础设施,健全托管估值,信用评价服务体系,营造公允透明,安全高效的交易环境;加速推动私募基金监督管理条例出台,夯实基金治理法治基础,筑牢行业稳健发展基础.
强化服务实体经济能力,离不开基金行业机构自身的努力.专业投研能力是基金业的立命之本,也是基金业实现推动居民财富增长,服务实体经济发展的基础.基金机构应立足自身所长,持续提升专业化能力,在风险可控的前提下,进一步加大产品和业务创新力度,给投资者赢得合理回报的同时,为更多有潜质,优秀的创新型企业带去资金支持.同时,基金机构应更积极地参与企业治理,既要"用脚投票",更要"用手投票",行使好投票权,质询权,建议权,助力被投企业实现可持续高质量发展,从而在服务实体经济上发挥更大功能和效用.