P2P市场一方面是经营资金的行业,另一方面自身也需要雄厚的资金支持,无论是品牌,平台,风控,征信,人才都需要大量的资金支持,而这些资金属于自有资金与用户资金有着严格的分离.
P2P作为互联网金融企业,其产品是金融,但平台确是互联网企业,所以也具备互联网企业的共性特点:依赖先进技术和高端人才,同时前期需要资金投入来建设渠道和品牌最终实现吸引用户.和互联网其它行业一样,P2P平台对融资有着极大的需求,而另一方面风险资本也寻求着资产增值途径,随着互联网金融的大发展所以两者的结合顺理成章.
自P2P产生以来,平台与资金的绯闻接二连三,而随着互联网金融如日中天,资本的力量进一步的加强,根据第三方网贷平台的统计,目前P2P行业中已经公开宣布的融资共有23家平台,在资本漫天飞舞当中外资风投是一股不容忽视的资本力量.
根据互联网中公开的信息估算,目前外资风投在P2P市场中的风险资金总数额在2亿美元上下,去年所投资的平台年交易额光宜信就在300至400亿以上加上其他的P2P企业,估计撬动的交易总额在大约至少在400亿人民币以上,而2013年我国P2P总交易额总共为813亿元,也就是所外资风投所投资的企业占据了P2P市场份额超过50%.
为而随着互联网金融的发展,这些被外资风投平台在时间上已经占据了先机,已经成为中国P2P市场格局中不可忽视的重要势力.
相对于国内资本的后知后觉,嗅觉灵敏的国际风头早已经在在互联网金融企业中埋下伏笔.
早在互联网金融尚未成为行业话题之前国外巨头们其实已经在国内互联网中有所收获――红杉资本投资了拍拍贷,KPCB,摩根士丹利,IDG投资了宜信.在2013年互联网热潮之后,软银,晨星,淡马锡等也纷纷投资P2P行业.
目前外资风投对国内P2P的渗透分为两类,一类是明着投资,比如软银,红杉,凯鹏华盈,IDG等,另一类是暗中的投资也就是面目隐藏在其他公司背后的投资,比如说淡马锡,高盛等,以淡马锡为例,看起来是小米投资了积木盒子,但淡马锡,高通,启明本身就是小米的股东,所以它们也就曲线进入,淡马锡不仅透过小米进入互联网金融,还借其旗下的祥峰投资进行参与.
从时间上看外资风险资本在投入时间明显要领先其他资金一个身位,投资时间主要集中在2011年止2014年上半年,这一段时间是行业的早期,从所投入资金上看金额在数千万美元,一般集中在A轮投资,以较小的资金投入获得最大的权益.
近年来国际风投的投资风格都渐渐转向赌赛道的模式,也就是赌商业趋势和前景.它们通常在概念刚刚兴起时就进入市场,选择商业模式和盈利逻辑都不错的公司进行早期投资,而一般这种创业公司通常都面临资金的问题,因此风投具有强势的话语权,能够获得不错的股权,如果公司做大通常能获得成百上千倍的收益.
以软银投资阿里巴巴为例,软银前后投入阿里巴巴不过8000万美元却成为其最大的股东,如今阿里巴巴估值已经超过1500亿美元,软银的回报超过其投入的1800倍.
在互联网金融领域也是一样,红杉等采取早期投入的方式,尚在襁褓之中它们就潜伏其中,而在互联网金融大风刮起之时它们已经获利颇丰,与其他资本势力在互联网金融风起云涌之后的匆匆 "卡位"相比,在资金投入和话语权上拥有四两拨千斤的优势.
外资风险资本的另外一个显著的特点是极为看重商业模式,所投资的企业一般是行业内某类商业模式最具代表性的企业,比如红杉所选的拍拍贷主打线上不担保轻资产运营的方式,在国内独树一帜;宜信则是国内债券线下交易的代表;有利网则是小贷公司平台模式.
目前来看国内P2P的四大主流模式即线上模式,小贷平台模式,线下债券模式,P2C模式已经被外资风投一网打尽,而且外资风投投资的企业在目前的数千家P2P公司中均处于一流地位,无论是交易量还是品牌影响力均处于行业前列,未来的P2P行业巨头这些企业很有可能占据一席之地.
外资风投对P2P行业的投资带进来的不仅仅是资金,它们也起到了牵线搭桥的作用,众所周知,像红杉这样的资本与国内的众多知名互联网公司关系有着股权关系,利用这样的圈子网络,P2P公司与互联网企业们形成了密切的关系,在资金,技术,市场合作和联动,大大的提高了成功的概率.