股权投资(一般长期)是指通过投资拥有被投资单位的股权,投资企业成为被投资单位的股东,按所持股份比例享有权益并承担责任.
内容:股权投资通常是为长期(至少在一年以上)持有一个公司的股票或长期的投资一个公司,以期达到控制股权的内容被投资单位,或对被投资单位施加重大影响,或为了与被投资单位建立密切关系,以分散经营风险的目的.
股权投资分为以下四种类型:
(1)控制,是指有权决定一个企业的财务和经营政策,并能据以从该企业的经营活动中获取利益.
(2)共同控制,是指按合同约定对某项经济活动所共有的控制.
(3)重大影响,是指对一个企业的财务和经营政策有参与决策的权力,但并不决定这些政策.
(4)无控制,无共同控制且无重大影响.
1,是专门的独立投资基金,如TheCarlyle Group3i Group etc;
3,是中外合资产业投资基金的法规出台后,新成立的私募股权投资基金,如弘毅投资,申滨投资,中晋基金等;
4,是大型企业的投资基金,服务于其集团的发展战略和投资组合,如GE Capital 等;
私募股权基金在经济发展中具有积极作用.如今天我国的重化工业已出现超重的特点.发达国家重化工业在发展的最顶峰时期占工业产值的比重为65%,而中国重化工业比重已达70%.重化工业具有自循环或自我加强的性质,而我们的金融体系也是明显向这个产业倾斜.
因为这个行业以大中型国有企业为主,而现有金融渠道也主要向大中型国有企业敞开.相比较急需发展的现代服务业,高新技术产业,各类消费品制造业和消费服务业大都以中小企业和民营企业为主.而现有的金融体系却没有为他们提供相应的融资渠道.
这就是私募股权基金大有作为的领域.私募股权基金的发展有助于促进国家大产业结构的调整.私募股权基金真正的优势在于它是真正市场化的.
股权投资有利于中国企业的发展,在市场经济的冲击中,我们得知晓一定的资本流动对于缓解经济的下行压力有着重要的推动作用,更为关键的就是国家对于此类行为有着一定的法律支持,如果仅仅是自己的利益维系不会存在较大的风险.