A inscrição municipal, por sua vez, está vinculada ao cadastro municipal do contribuinte e tem relação com o ISS (Imposto Sobre Serviço de qualquer natureza). Por este motivo, ela é exigida para os prestadores de serviços.
Apenas com a inscrição municipal é possível regularizar uma empresa, pagar seus impostos, emitir notas fiscais e informar para prefeitura a localização do negócio, entre outros.
Os profissionais que prestam serviços e são autônomos também têm direito de fazer a inscrição municipal, tendo a carteirinha que o identifique como profissional regular no exercício de sua profissão.