Rede de fundos de investimento vai migrar todo o seu sistema para o blockchain em 2019 | Universidade do Bitcoin
Rede de fundos de investimento vai migrar todo o seu sistema para o blockchain em 2019
Por 06/12/2018
A rede de transações de fundos de investimento Calastone, membro fundador do projeto Hyperledger, liderado pela Fundação Linux, está transferindo todo o seu sistema para o blockchain.
A empresa, que ajuda seus clientes a vender seus fundos em todo o mundo através de bancos e consultores financeiros, espera concluir a mudança para o que está chamando de Infraestrutura de Mercado Distribuído (DMI, Distributed Market Infrastructure) em maio do próximo ano.
Espera-se que o movimento transforme radicalmente a forma como os fundos são negociados, especialmente em uma era de aumento de custos, criando um mercado global de fundos que permitirá que compradores e vendedores se conectem e façam transações.
A lista de clientes da Calastone consiste em mais de 1.700 organizações para as quais oferece serviços de back office e até middle office em 40 mercados globais. Empresas como JP Morgan Asset Management, Invesco e Shroders são alguns de seus clientes.
O movimento da Calastone para adotar a tecnologia de contabilidade distribuída terá mais de 9 milhões de mensagens envolvendo transações que são passadas entre várias contrapartes concluídas no blockchain . No momento, o processo envolve o envio de três mensagens separadas - uma mensagem para fazer pedidos, uma segunda para confirmar o recebimento do pedido e outra para confirmar o preço.
O processo também é trabalhoso e ineficiente, pois as empresas que vão de gestores de ativos a agentes de transferência precisam inserir os mesmos dados, o que consome tempo, é dispendioso e propenso a erros.
Segundo a Calastone, a adoção da tecnologia blockchain pode economizar ao setor global de fundos cerca de US $4,3 bilhões em custos anuais fora do mercado dos EUA - já existe um sistema centralizado de liquidação de operações nos Estados Unidos conhecido como Depository Trust and Clearing Corporation.
A redução de custos, que vem ocorrendo em um momento em que a indústria está sob pressão dos investidores para reduzir as taxas e controlar as despesas crescentes, será alcançada agrupando os processos de negociação e liquidação. A pressão dos investidores não é injustificada, já que a indústria de fundos está ficando atrás de outros setores na categoria de serviços financeiros no que diz respeito à adoção de novas tecnologias. De acordo com o CEO da Calastone, Julien Hammerson, o sistema existente não é sustentável:
"Os fundos continuam a ser um veículo de investimento vital, embora permaneçam prejudicados pelo aumento contínuo dos custos e ameaças de concorrência, tornando o sistema atual economicamente e operacionalmente insustentável. Através da alavancagem da tecnologia blockchain, a DMI transforma a forma como os fundos são negociados, permitindo uma comunidade de gestão de investimentos que pode atender às necessidades de mudança dos investidores."
Além disso, os investidores estão buscando velocidades de transação e transparência mais rápidas, e espera-se que o DMI melhore a experiência do investidor.