Dartmoor Hill Pony Association (DHPA) sade att det hade lagt fram idén "tillfälligt".
Gruppen hävdar att antalet har sjunkit från omkring 30 000 i början av århundradet till bara 1500 år 2011.
DHPA sade om siffrorna fortsatte att falla, rasen kan förlora sin härdighet att överleva på heden.
Man sade att efterfrågan hade sjunkit för ponnyerna som husdjur på grund av den ekonomiska nedgången.
ponnyerna användes traditionellt för jordbruk, postleveranser och dragvagnar.
Charlotte Faulkner, grundare av DHPA, sade i ett brev till South West Equine Protection (Swep): " Det har tagit år att överväga rapporter och lyssna på resultatet av möten för att erkänna och motvilligt acceptera att Dartmoor ponnyskötare bara kommer att fortsätta att behålla sina hjordar om de har en hållbar marknad för dem.
"Vi är i verklig fara att ponnyer försvinner från Dartmoor helt och hållet."
Faulkner sade att försäljningen av ponnyer för ridning och körning skulle fortsätta.
"Dartmoor Hill Pony Association anser att kött handeln bör (används) också," sade hon. "Att ha en kötthandel borde förbättra en ponnys chanser att hitta ett nytt hem till salu."
Becky Treeby, från Swep, sade: " Dartmoor ponnyerna fanns där av en anledning, för ekologins skull för att hålla gräset på heden nere, och de har varit där i tusentals år. Folk har aldrig ätit dem förut. Den främjar överavel för vinst."
Du kan se mer om denna berättelse på Inside Out SW på BBC One, måndag 29 september, kl 19:30 BST.
Rättning 2 December 2014: Denna berättelse har ändrats för att klargöra att det hänvisar till Dartmoor Hill ponnyer snarare än Dartmoor ponnyer.
Dartmoor Hill ponnyer bör födas upp för mänsklig konsumtion för att säkerställa deras överlevnad på heden, säger en ponny grupp.