Grimselbilen tog bara 1.513 sekunder att nå 100kph (62mph) - skär ungefär en fjärdedel av en sekund av föregående rekordtid.
Hittills har ingen bensindriven produktionsbil lyckats nå samma hastighet på en jämförbar tid.
Grimselen behövde bara 30m (98ft) spår för att nå landmärkeshastigheten.
Det tidigare rekordet på 0-100kph på 1.779 sekunder sattes av ett team från University of Stuttgart förra året. Som jämförelse tar det snabbaste produktionsfordonet, Porsche 918 Spyder hybriden, 2,2 sekunder att nå samma hastighet.
Bilen har byggts och förfinats under det senaste året av 30 studenter som studerar vid ETH Zürich (ETZ) och Lucerne's University of Applied Sciences and Arts. Nästan alla bildelar är specialbyggda förutom däck, battericeller och motorstyrenheter.
I ett uttalande, ETZ sade fyrhjulsdriften systemet som används av Grimsel var nyckeln till dess snabba acceleration. En kraftfull motor monteras på varje hjul och bilen har ett sofistikerat dragstyrningssystem som justerar prestandan för var och en för att maximera vridmomentet.
Den blixtsnabba bilen väger endast 168kg (370lb) tack vare utbredd användning av kolfiber i sin konstruktion.
Skivan sattes på en kapplöpningsbana på flygbasen i Dubendorf nära Zürich.
Grimseln, uppkallad efter ett alppass. är inte bara ett demonstrationsfordon utan har också använts i stor utsträckning i tävlingen Formel Student race.
En elektrisk racerbil byggd av schweiziska studentingenjörer har brutit världsrekordet för acceleration med batteridrivna fordon.