Il Greyston è stato concepito nel 1870, in seguito alle pressioni di Dorothea Lynde Dix, un'attivista che curava gli interessi dei malati di mente: lo stato del New Jersey stanziò 2,5 milioni di dollari per ottenere circa tre chilometri quadrati di terreno (743 acri); fu esaminato con cura un terreno al centro del triangolo formato dalle città di Newark, Morristown e Parsippany.