Через південну частину міста протікає річка Студянка — притока Західного Бугу. Устилуг — прикордонне місто, що через міст Дружби межує з Республікою Польща. Устилуг є єдиним в районі містом, крім районного центру Володимира-Волинського. Відстань до райцентру становить 12 кілометрів.