ในภาวะเศรษฐกิจถดถอยแบบนี้ ตัวชี้วัด Key Asset Allocation Indicators อะไรบ้างที่นักลงทุนควรให้ความสำคัญเป็นพิเศษ?
1. ความสัมพันธ์ระหว่างสินทรัพย์ (Asset Correlation)
ในภาวะปกติ สินทรัพย์ประเภทต่างๆ มักมีการเคลื่อนไหวที่ไม่สัมพันธ์กัน (uncorrelated) หมายความว่าเมื่อสินทรัพย์ประเภทหนึ่งราคา下跌 สินทรัพย์อีกประเภทหนึ่งอาจราคาขึ้น
แต่ในภาวะเศรษฐกิจถดถอย สินทรัพย์หลายประเภทมักมีการเคลื่อนไหวไปในทิศทางเดียวกัน (correlated) หมายความว่าราคาของสินทรัพย์หลายประเภทอาจจะตกลงพร้อมกัน
นักลงทุนควรติดตามความสัมพันธ์ระหว่างสินทรัพย์อย่างใกล้ชิด เพื่อปรับพอร์ตการลงทุนให้เหมาะสม
ตัวอย่างเช่น นักลงทุนอาจลดสัดส่วนการลงทุนในหุ้นและเพิ่มสัดส่วนการลงทุนในทองคำ

2. อัตราส่วนความเสี่ยงต่อผลตอบแทน (Risk-Reward Ratio)
ในภาวะเศรษฐกิจถดถอย ผลตอบแทนจากสินทรัพย์ต่างๆ มักจะลดลง
นักลงทุนควรให้ความสำคัญกับอัตราส่วนความเสี่ยงต่อผลตอบแทน (Risk-Reward Ratio) มากขึ้น
เลือกสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงต่ำ แต่ยังให้ผลตอบแทนที่น่าพอใจ
ตัวอย่างเช่น นักลงทุนอาจเลือกลงทุนในพันธบัตรรัฐบาลที่มีอายุสั้น

3. กระแสเงินทุน (Fund Flow)
นักลงทุนควรติดตามกระแสเงินทุนในตลาดว่าไหลไปลงทุนในสินทรัพย์ประเภทใด
โดยทั่วไป ในภาวะเศรษฐกิจถดถอย นักลงทุนมักจะขายสินทรัพย์ที่มีความเสี่ยงสูง และหันไปลงทุนในสินทรัพย์ที่มีความปลอดภัยสูง
การติดตามกระแสเงินทุนสามารถช่วยให้นักลงทุนคาดการณ์ทิศทางของตลาดได้

4. สภาพคล่อง (Liquidity)
ในภาวะเศรษฐกิจถดถอย สภาพคล่องของตลาดมักจะลดลง
หมายความว่า นักลงทุนอาจจะขายสินทรัพย์ได้ยากขึ้น
นักลงทุนควรเลือกสินทรัพย์ที่มีสภาพคล่องสูง เพื่อป้องกันกรณีที่ต้องการเงินสดฉุกเฉิน

5. มุมมองของผู้เชี่ยวชาญ (Expert Opinion)
นักลงทุนควรติดตามมุมมองของผู้เชี่ยวชาญด้านการเงินและเศรษฐกิจ
เพื่อประกอบการตัดสินใจลงทุน
แต่ไม่ควรพึ่งพามุมมองของผู้เชี่ยวชาญเพียงอย่างเดียว
ควรศึกษาข้อมูลและวิเคราะห์ด้วยตัวเองก่อนตัดสินใจ
ตัวอย่าง:
นักลงทุนอาจลดสัดส่วนการลงทุนในหุ้นลงเหลือ 50% ของพอร์ต
เพิ่มสัดส่วนการลงทุนในพันธบัตรรัฐบาลเป็น 30%
ลงทุนในทองคำ 10%
และเงินฝากออมทรัพย์ 10%
หมายเหตุ:
ตัวอย่างข้างต้นเป็นเพียงแนวทางเบื้องต้น
นักลงทุนควรปรับพอร์ตการลงทุนให้เหมาะสมกับเป้าหมายทางการเงินและระดับความเสี่ยงที่ยอมรับได้
กลยุทธ์การลงทุน,การบริหารสินทรัพย์,การวิเคราะห์ทางการเงิน