กลยุทธ์ Magic Formula ของ Joel Greenblatt ดีกว่าการลงทุนในดัชนี S&P 500 หรือไม่?
ไม่ เหตุผล:


1. ผลตอบแทนย้อนหลัง:
กลยุทธ์ Magic Formula มีผลตอบแทนเฉลี่ย 30% ต่อปีแบบทบต้น ในช่วงปี 1988 ถึง 2004
แต่หลังจากปี 2004 ผลตอบแทนของกลยุทธ์ Magic Formula เริ่มตามหลังดัชนี S&P 500
กองทุนที่ใช้กลยุทธ์ Magic Formula ให้ผลตอบแทนรายปี 12.05% เทียบกับ S&P 500 ที่ 15.07%
ผลตอบแทนสะสมของกองทุน Magic Formula อยู่ที่ 79.93% เทียบกับ S&P 500 ที่ 106.53%

2. ลักษณะของกลยุทธ์:
กลยุทธ์ Magic Formula เน้นลงทุนในหุ้นมูลค่า (Value Investing)
หุ้นมูลค่ามักมีราคาถูกกว่าหุ้นเติบโต (Growth Investing)
แต่หุ้นมูลค่าอาจมีสภาพคล่องต่ำ และมีความเสี่ยงจากปัจจัยพื้นฐาน

3. ข้อจำกัดของกลยุทธ์:
กลยุทธ์ Magic Formula ใช้อัตราส่วนทางการเงินเพียง 2 ตัว
ไม่ได้วิเคราะห์ปัจจัยพื้นฐานของบริษัท
อาจทำให้พลาดโอกาสในการลงทุนในบริษัทที่มีศักยภาพสูง

4. ความเสี่ยง:
กลยุทธ์ Magic Formula ไม่ได้กระจายความเสี่ยง
ลงทุนในหุ้นจำนวนน้อย
เพิ่มความเสี่ยงจากการขาดทุน
สรุป:
กลยุทธ์ Magic Formula เป็นกลยุทธ์การลงทุนที่เรียบง่าย แต่ไม่ได้ดีที่สุดเสมอไป นักลงทุนควรพิจารณาปัจจัยต่างๆ เพิ่มเติม เช่น ระยะเวลาในการลงทุน ความเสี่ยง และเป้าหมายทางการเงิน

คำเตือน:
การลงทุนมีความเสี่ยง นักลงทุนควรศึกษาข้อมูลก่อนตัดสินใจลงทุน
เทคโนโลยีทางการเงิน & การเงินดิจิทัล,การวิเคราะห์ทางการเงิน & เศรษฐศาสตร์การเงิน,ตลาดการเงิน & ผลิตภัณฑ์และบริการทางการเงิน,ข่าวเศรษฐกิจและการเงิน,ความรู้ทางการเงิน