นักลงทุน VI ควรพิจารณาปัจจัยอะไรบ้างก่อนตัดสินใจ "ซื้อ" หุ้น?
นักลงทุน VI ควรพิจารณาปัจจัยหลัก 3 ประการก่อนตัดสินใจ "ซื้อ" หุ้น ดังนี้

1. พื้นฐานทางการเงินของบริษัท:

ความแข็งแกร่งของงบการเงิน:
วิเคราะห์อัตราส่วนทางการเงิน เช่น ROE, ROA, Gross Profit Margin, Net Profit Margin, DE ratio
ตรวจสอบว่าบริษัทมีหนี้สินมากเกินไปหรือไม่
วิเคราะห์กระแสเงินสดว่าบริษัทมีเงินสดเพียงพอต่อการดำเนินงานหรือไม่
การเติบโตของกำไร:
วิเคราะห์กลยุทธ์ของบริษัท
ประเมินแนวโน้มการเติบโตของกำไรในอนาคต
เปรียบเทียบกับคู่แข่งในอุตสาหกรรม
ความสามารถในการแข่งขัน:
วิเคราะห์ว่าบริษัทมีจุดแข็งอะไร
มีความได้เปรียบเหนือคู่แข่งอย่างไร
มีโอกาสถูก Disrupt จากเทคโนโลยีใหม่หรือไม่
2. มูลค่าที่เหมาะสมของหุ้น:

เปรียบเทียบราคาหุ้นกับมูลค่าที่แท้จริง:
วิเคราะห์ด้วยวิธี DCF (Discounted Cash Flow)
วิเคราะห์ด้วยวิธี P/E Ratio
วิเคราะห์ด้วยวิธี PBV Ratio
พิจารณาปัจจัยอื่นๆ:
สภาพคล่องของหุ้น
ความเสี่ยงของตลาด
ความเสี่ยงของอุตสาหกรรม
3. ตัวเร่งที่จะทำให้ราคาหุ้นวิ่งเข้าสู่มูลค่าที่ควรจะเป็น:

บริษัทมีแผนอะไรที่จะเพิ่มผลกำไร:
ออกผลิตภัณฑ์ใหม่
ขยายสาขา
เข้าซื้อกิจการ
มีข่าวสารอะไรที่จะหนุนราคาหุ้น:
รัฐบาลมีนโยบายสนับสนุน
บริษัทได้งานใหญ่
คู่แข่งถอนตัวออกจากตลาด
ตัวอย่าง:

บริษัท XYZ เป็นบริษัทผลิตชิ้นส่วนอิเล็กทรอนิกส์ มีงบการเงินที่แข็งแกร่ง มีกำไรเติบโตอย่างต่อเนื่อง และมีส่วนแบ่งตลาดเป็นอันดับ 1 ในอุตสาหกรรม ปัจจุบันราคาหุ้นอยู่ที่ 10 บาทต่อหุ้น จากการวิเคราะห์ DCF พบว่ามูลค่าที่เหมาะสมของหุ้นอยู่ที่ 15 บาทต่อหุ้น บริษัทมีแผนขยายโรงงานใหม่ซึ่งจะเพิ่มกำลังการผลิต 20% คาดว่าจะทำให้กำไรสุทธิเติบโต 15% ในปีหน้า

จากข้อมูลข้างต้น นักลงทุน VI อาจตัดสินใจ "ซื้อ" หุ้น XYZ เพราะว่า

บริษัทมีพื้นฐานทางการเงินที่แข็งแกร่ง
มูลค่าที่เหมาะสมของหุ้นอยู่เหนือราคาตลาด
มีตัวเร่งที่จะทำให้ราคาหุ้นวิ่งเข้าสู่มูลค่าที่ควรจะเป็น
อย่างไรก็ตาม นักลงทุนควรศึกษาข้อมูลอย่างละเอียดก่อนตัดสินใจลงทุน
เครื่องมือทางการเงิน,กลยุทธ์การลงทุน,การวิเคราะห์ทางการเงิน