幅広い産業分野に製品を供給する重要な業種である。市場規模は拡大傾向にあり、需要の増加が見込まれている。市場には競合が激しく、価格競争が激化している。国内外の経済情勢の変化により、需要や価格に影響を与えることもある。原材料の価格上昇や為替変動による影響などが挙げられる。近年では環境問題や社会的な責任に対する意識が高まっており、環境に配慮した製品やCSR活動を積極的に行う企業が求められている。これに対応するため、製品の品質や安全性、環境への影響などについての情報開示や、再生可能エネルギーの利用など、新たな取り組みが求められている。インターネットの普及により、顧客の情報収集や購入行動が変化しており、オンライン販売の需要も増加している。これに対応するため、製品情報の充実や、ネットワークを活用した物流システムの改善などが求められている。おいて、M&A(合併・買収)が相次いで行われています。その背景には、以下のような要因が挙げられます。建設業や自動車産業等の需要に依存しています。近年は景気低迷や新型コロナウイルスの影響により、これらの需要が低迷しています。そのため、業界全体の市場が縮小し、企業間の競争が激化しています。業界全体の市場縮小に対応するため、企業は事業規模の拡大を図る必要があります。M&Aを通じて、他社の顧客やネットワーク、技術や人材などを取得することで、事業規模を拡大することができます。日本国内の市場が縮小する一方で、海外市場は拡大しています。そのため、企業は海外展開を進める必要があります。M&Aを通じて、海外でのビジネスネットワークや販売網を取得することができます。おいてM&Aが相次いで行われています。中小企業にとっては、事業規模の拡大や海外展開を実現するために、M&Aが有効な手段となっています。銅製品卸売業を買収し、製品ラインナップの拡充と市場シェアの拡大を実現した。買収後、銅製品の取り扱い量が増加し、顧客からの信頼も高まった。アルミニウム加工製品メーカーを買収し、製品ラインナップの多様化と製品品質の向上を実現した。買収後、アルミニウム製品の製造技術を取り入れ、高品質な製品を提供することができるようになった。ステンレス製品卸売業を買収し、製品ラインナップの充実と新規顧客の獲得を実現した。買収後、ステンレス製品の品質向上に取り組み、高い信頼性を持つ製品を提供することができるようになった。取り扱い量が増加し、幅広い顧客ニーズに対応することができるようになった。同業他社との合併を実施し、業界トップクラスの企業になった。同業他社を買収したが、買収先の経営陣との意見の相違から、統合がうまくいかず、結局買収した会社を再度売却することになった。買収先の業績が低迷していたにもかかわらず、高額な買収価格を提示し、買収した結果、多額の損失を被った。買収先の事業が自社と重複していることに気づかず、買収後に統合が困難となり、業績が悪化した。買収先の社員との意思疎通がうまくいかず、買収後の統合が失敗し、買収した会社を再度売却することになった。企業が会社を譲渡するメリットは以下の通りです。会社を譲渡することで、経営リスクを軽減することができます。経営者が高齢化し、後継者がいない場合、会社を譲渡することで、事業を継続することができます。競合他社の台頭や市場環境の変化など、経営に不確定要素がある場合も、会社を譲渡することで、リスクを回避することができます。会社を譲渡することで、資金調達の効率化が図れます。譲渡価格を得ることができれば、新しい事業展開や設備投資などに必要な資金を調達することができます。譲渡先企業によっては、資金調達に関するノウハウやネットワークを持っている場合もあります。会社を譲渡することで、事業の成長促進につながることがあります。譲渡先企業が、譲渡元企業とは異なる業種や地域に強みを持っている場合、新しい市場に進出することができます。譲渡先企業が、譲渡元企業とは異なる製品やサービスを提供している場合、新しい商品やサービスを開発することができます。これにより、事業の成長を促進することができます。複数の製品を扱う場合、別々に機械を導入する必要があります。製品を共同生産することで生産ラインを共有し、コストを削減できます。技術を共有することでより高品質の製品を生産することができます。別々に資金調達するより、資本提携をすることでより大きな資金を調達することができます。これにより、新たな設備投資や研究開発費用などに充てることができます。資本提携により、それぞれの企業の強みを活かすことで市場の拡大が可能になります。ある企業が建築用の金属部品を製造していて、他社が自動車部品を製造している場合、共同で自動車向けの金属部品を製造することで市場の拡大が見込めます。資本提携により、組織・管理体制の効率化が可能になります。製造会社と販売会社が資本提携をすると、販売ノウハウを持った企業が製造企業の製品を販売することで組織の効率化が図れます。同業他社と資本提携をすることで、競合関係にあった場合には業界全体の利益増進ができます。成長させるためには、以下の要素が重要となります。品質の向上:顧客ニーズに応える高品質な製品を提供することで、顧客満足度を高め、信頼性を獲得することが必要です。価格競争力の確保:市場価格よりも低い価格を提供することで、競合優位性を獲得し、顧客の選択肢を増やすことが必要です。知名度の向上:マーケティング戦略を展開し、製品やブランドの知名度を高めることで、新規顧客の獲得やリピート率の向上につなげることが必要です。効率的な物流システムの構築:スピーディな納品と資材の適切な管理により、顧客からの信頼獲得につなげることが必要です。新製品の開発:顧客ニーズを先取りする新しい製品の開発や、既存製品の改良・強化を行うことで、市場ニーズに対応することが必要です。提携は相乗効果が期待できます。第三者割当増資によりある企業グループと資本提携を結びました。この提携により、製品の開発や販路の拡大など、両社のビジネスにおけるシナジー効果が期待されています。B社との資本提携を模索していました。A社が提案したのは、株式交換による資本提携でした。B社側も同様に業界内での競争力強化を図るため、協議を重ねた結果、株式交換による資本提携に合意しました。具体的には、A社が発行する株式をB社に対して引き受け、その代わりにB社がA社の発行済株式を引き受けるという形式で協議が進められました。この資本提携により、両社はそれぞれの得意分野を生かしつつ、商品の品質や開発力、マーケティング力の強化を図ることができました。生産効率の向上や購買先の拡大などにより、総合的なコスト削減を実現し、さらなる事業拡大につながっています。優れた製品品質:赤字企業でも、優れた品質の製品を提供している企業は、需要がある場合があります。顧客は、高品質な製品を求めることが多くあり、そのような企業は、需要がある市場で生き残ることができます。財務改善策の実行:企業が財務改善策を実行し、キャッシュフローを改善し、債務減少に努めることで、経営を改善し、利益を上げることができます。そのような企業は、投資家の関心を引くことが多く、会社を売却する際に、高い評価を得ることができます。近年、業界再編が進んでいます。赤字企業が買収企業となって、業界内の大企業と合併することで、業界再編の波に乗り、業界内で生き残ることができます。赤字になる前に会社を売却すべき理由3選1.競争力の低下:非鉄金属製品の需要が減少していく中で、市場での競争も激化しています。競合他社が価格競争に入った場合、当社は値下げに応じるか、それとも利益率を維持しようとするかの難しい選択が迫られます。結果的に、当社の競争力が低下して、赤字に陥る可能性があります。2.設備の老朽化:製品の生産に必要な設備や機械が老朽化し、更新が必要になった場合、大きな費用がかかります。設備の更新費用を捻出できない場合、製品の品質や生産効率が低下して顧客離れが進み、結果的に赤字になる可能性があります。3.人材の流失:当社の従業員が競合他社に流出する可能性があります。競合他社が給与や福利厚生などの待遇改善を行った場合、当社が人材を引き止めることができなくなります。経営陣の強いリーダーシップにより、業績回復の見込みがあると判断された場合。損失を被っている部門や事業の売却に成功し、企業価値の維持ができている場合。リスクなどを徹底的に調査・分析し、買収によって生じるリスクや投資価値を評価することを指します。M&Aによる戦略的な利点を実現する前提条件として、事業のアライアンスが必要であることを評価することが重要です。把握し、提携によるシナジー効果が期待できるか評価する必要があります。財務状況の確認:M&A実施前には、対象企業の財務状況を細かくチェックすることが必要です。キャッシュフロー等のデータを分析し、健全な業績を維持しているかどうか、過去の不祥事や紛争がないか等を確認することが必要です。M&Aを実施する際には、法的コンプライアンスが極めて重要です。M&AにおけるDD(デューデリジェンス)には、以下のような種類と特徴があります。状況、経営陣の人事情報など、財務面に関する情報をチェックするものです。財務状況に関する情報をもとに、企業価値の算定や買収価格の決定などに役立ちます。2.経営戦略DD経営戦略DDは、戦略的な情報を調査するものです。幹部役員の考え方などを把握することが重要です。買収後の事業戦略の策定に役立ちます。労働問題など、法律的な面に関する情報を収集するものです。社内規定や法令遵守状況のチェック、契約書や法的手続きの確認、リスク評価などを行います。4.技術DD技術DDは、技術力や知識財産、特許などに関する情報を収集するものです。商品・サービスの開発に必要な技術的情報を評価し、買収後の商品・サービス開発や競争力の強化に役立てます。M&AにおいてDD業者を選ぶ際には、以下のポイントに注意することが重要です。専門性の高さM&Aにおいては、特定の業界に関する知識が必要となります。特化した専門家であることが望ましいです。経験の豊富さDD業務には、幅広い知識とスキルが必要です。過去のM&A実績が豊富なDD業者を選ぶことで、効率的かつ正確な業務遂行が期待できます。信頼性の高さDD業務は、極めて機密性の高い業務であるため、信頼性が重要となります。過去の実績や業界での評判などを調べ、信頼できる業者を選ぶことが大切です。コミュニケーション能力DD業務には、様々な関係者とのコミュニケーションが必要となります。M&AにおけるPMIとは、買収後の統合計画の実行を指す。具体的には、経営統合や事業統合、システムの統合、社員・組織の統合といった施策が含まれる。文化の融合:M&Aによって異なる企業文化が融合するため、PMIには文化の融合が重要です。異なる文化を持つ従業員や管理層の調和を図ることが必要であり、新たな企業文化を確立するための取り組みが必要です。資源の最適化:M&Aによって、重複する機能や資源を最適化することができます。PMIにおいては、両社の運営の見直しや統合を行い、効率的な業務の遂行を目指すことが必要です。顧客サービスの向上:M&Aにおいては、顧客層が変化する場合があります。PMIにおいては、顧客ニーズに合わせた営業戦略やサービスの提供方法の見直しが必要です。カルチャーアラインメントの確認M&Aによって、組織文化が大きく変わることがあります。PMIの過程で、両社のカルチャーを詳しく調査し、違いを理解することが重要です。両社のスタッフ間のコミュニケーションの方法、意思決定のプロセス、顧客との関係性など、各社のカルチャーの差異を特定し、影響を理解する必要があります。顧客のニーズに対する対応力を確保M&A後の商品やサービスの品質や価格、納期、カスタマーサポートなど、顧客のニーズへの対応がスムーズかつ迅速に行われるよう対応力を確保することが必要です。顧客はスムーズな移行を求めており、混乱や不安定な状況に陥ることは避けなければなりません。プロセスの整合性を保持M&A後も、両社のプロセスやシステム、規制要件や標準化の必要性に関して整合性を保持する必要があります。2社間で標準化や統合が進んでいるか確認することが、移行過程をすばやく進めるための大きなカギとなります。スタッフや役員、顧客の移行プランを考慮するM&A完了後、スタッフや役員、顧客は、移行プランの中で、新しい現実に即した準備をしなければなりません。PMIの過程で、人事面やキャリア開発、退職の問題などを取り扱い、大きな変革に適応するための準備をすることが重要です。会計・法的な問題に対応するM&Aは、税制や契約書に関する法的問題によるリスクがあるため、リーガルチェックを行う必要があります。M&AにおけるPMIの種類としては、以下のものが挙げられます。統合型PMI複数の企業間で行われるM&Aにおいて、統合型PMIは最も一般的なアプローチです。これは、合併後の両社の文化、人材、システム、プロセスなどを融合させ、シナジー効果を最大化することに焦点を当てたプロジェクトです。統合型PMIは、互いの強みを活かし、顧客サービス向上などの目的を達成することができます。分離型PMI一方、分離型PMIは、企業の分社化、部門の分離、事業の売却など、M&A後の企業を新たに設立するためのプロジェクトです。このプロセスは、統合型PMIのように文化やシステムの統合を要求しないため、管理が容易であることが特徴です。格差低減型PMI最後に、M&Aの一方の企業が、もう一方よりも効率的なプロセスやシステムを持っている場合に採用される格差低減型PMIがあります。M&AにおけるPMI業者を選ぶ際には、以下の点を考慮することが重要です。専門的な知識や経験を持つ業者を選ぶことが重要です。業界特有の商慣習や法律規制などを理解している業者を選ぶことで、スムーズなPMI実行が期待できます。チームの構成やプロジェクトマネジメントの手法に注目しましょう。M&Aにおいては、複数の分野にわたる専門家が協力して仕事を進めることが必要です。成果物の品質に注目して業者を選びましょう。PMI実行後には具体的な成果物が求められるため、その品質には十分に注意が必要です。コミュニケーション能力が高く、双方向のコミュニケーションが行える業者を選ぶことが重要です。PMIを進めるためには、スムーズなコミュニケーションが不可欠です。企業の売却においては、市場動向や競合状況など、幅広い業界情報を熟知しているため、最適な買い手候補を見つけ出すことが可能です。Doは、売却価格の最大化を目指した査定・交渉を行います。赤字会社である場合、株主への支払いや債務整理などの課題があるため、売却価格が低くなる可能性があります。Doは豊富なノウハウと柔軟な交渉力を駆使し、最適な条件での売却を実現します。Doは、売却後のサポート体制が充実しています。精通するプロフェッショナルチームがサポートします。したアフターフォローがあるため、売却後にトラブルや課題が生じても安心です。Doにご相談ください。M&Aをご支援しております。手数料体系を採用しており、一切の費用なくご活用いただけます。今すぐに譲渡のニーズがない企業様でも、以下のようなご相談を承っております。・まずは自社の適正な株式価値を教えてほしい・株式価値を高めるために今後どのような施策をうてばよいか教えてほしい・どのような譲渡先が候補になり得るか、M&Aにおける業界環境を教えてほしいご成約迄完全無料となりますので、まずはお気軽にご相談ください。卒業後、大手M&A仲介会社にて勤務し、その後独立。これまで製造業・工事業を中心に友好的なM&Aを支援。