配当金が目的ですが、安易に配当利回りが高い株を選ぶのは危険です。業績悪化に伴う価格下落によって一時的に配当利回りが高く見えている可能性があります。そのような株に投資をすると、減配、もしくは、無配となってしまうかも知れません。上記のような罠高配当株を避けるにはコツがいります。将来にわたって配当金を出し続けられる優良株を見つける割安のタイミングで購入する今回は価格.com、食べログ等を運営する情報サイト運営会社の“カカクコム”の銘柄分析を記事にしました。株式会社カカクコム株式会社カカクコムの公式企業サイトです。企業情報、プレスリリース、投資家向け情報などを掲載しています。corporate.kakaku.com本記事ではカカクコムは将来に渡り配当金を出し続けられる優良企業なのか?割安な株価はいくらなのか?こういった疑問に答えていきます。カカクコムに投資を検討している方の参考になれば幸いです。本記事は私が投資する上で分析した結果であり、特定の銘柄を推奨するものではございません。投資はあくまで自己判断でお願い致します。関する記事一覧ですwww.arsenalofsalarymansoldier.comこれらの分析はマネックス証券の10年スクリーニングをベースに作成してます。マネックス証券の10年スクリーニングは過去10年間の財務データをすぐに可視化して分析できるので銘柄分析にはもってこいのツールです。売上高は本業の儲けを表す営業利益や配当金として支払われる純利益などの利益の源泉です。売上高のチェックポイントは以下通り。横ばいか?それとも右肩上がりか?乱高下が激しい売上高であると、業績自体が不安定であるため、安定して配当金を支払うことができない可能性があります。カカクコムの売上高推移は以下の通り。長期的に右肩上がりのトレンドです。略しEPSとも呼ばれ、計算式は以下の通り。1株あたり利益が伸びるということはそれだけ企業の収益が高まったことを意味します。投資家にとって、1株あたり利益が伸びることで将来的に株価が上がるかも知れない、もしくは、配当を継続、増配してくれるかも知れないという期待が持てるということです。上記を踏まえて、1株あたり利益(EPS)のチェックポイントは以下の通り。右肩上がりか?カカクコムの1株あたり利益(EPS)の推移は以下の通り。【出典:マネックス証券】2021年に下落しておりますが、2022年には持ち直し始めています。売上のうち、どのくらいの割合が営業利益か判断する指標で、企業の本業による収益性を見るために使われます。計算式は以下となります。営業利益率=営業利益÷売上高×100%営業利益率が高ければ高いほど儲かるビジネスをやっていることになります。チェックポイントは以下です。右肩上がりか?他社と比較して高いか?カカクコムの営業利益率推移は以下の通り。借金の割合のことで、企業が倒産しないかという安全性をチェックする指標になります。計算式は以下となります。高いということは、多くの資金を金融機関などからの借入金以外の方法で調達していること、つまり、「自己資本」=「返さなくてもよいお金」が多ければ、「倒産しにくい」ということです。チェックポインは以下の通り。一般的に自己資本比率が70%以上であれば理想企業、40%以上なら倒産しにくい会社と言われるカカクコムの自己資本推移は以下となります。自己資本が一時的に下がっていますが、60%以上を保っています。貸借対照表は、会計担当者の主観的な判断や、減価償却費などの見積もり計算などが多く混在しています。極論を言うと、恣意的な数字を作ることができてしまい粉飾決算が行われることがあります。キャッシュフロー計算書は、キャッシュ(現金や預金)が実際にどれだけ企業に流入し、逆に支出したかという絶対的な真実であり、見積もり計算は一切介入していません。客観的に判断するにためにキャッシュフロー表は必要です。営業キャッシュフローとは、今年商売をやって手元の現金はいくら増えたかを見るものです。これがプラスでその金額が大きいほど、事業の“稼ぐ力“が強いことを意味します。チェックポイントは以下の通り。毎年黒字であること長期的に増加傾向であることカカクコムの営業キャッシュフロー推移です。右肩上がりで、フリーキャッシュフローも増加傾向です。企業の究極的な目的は、キャッシュを稼いで、増やすことです。現金が多い企業は以下の対応が取れます。不景気が来ても乗り切ることができるビジネスチャンスがあれば大きな事業投資ができる配当や自社株買いなどで株主に還元できる個人においてもそうですが、現金をたくさん持っていると様々な選択肢を取れるので物事を有利にすすめることができる点は企業も同じです。可能な限り、現金をたくさん持っている企業に投資しましょう。カカクコムの現金等推移は以下の通りです。右肩上がりトレンドです。カカクコムの配当金データ1株あたりの配当金1株あたりの配当金は、文字通り1株あたりの配当金のことで連続増配株に投資をする上では必ずチェックすべきポイントとなります。見る上でのチェックポイントは以下の通り。連続増配年数カカクコムの1株あたり配当金推移は以下となります。今年の利益のうち、何%を株主にキャッシュバックするか示す指標です。計算式は以下となります。配当性向=1株あたりの配当金÷1株あたりの利益(EPS)配当性向によって、企業が無理をして配当金を出してないかチェックすることができます。チェックポイントは以下の通り。配当性向30%〜50%を狙っていきたいカカクコムの配当性向推移は以下の通り。直近70%を超えたので注意が必要ですね。カカクコムの割安・割高の株価(PER)割安のタイミングで購入することについて解説していきます。割安のタイミングで購入するをもう少し噛み砕いていうと、購入したい企業の株価が本来の価値より安いタイミングで購入することです。割安・割高のタイミングをどうやって調べたらよいでしょうか?それはPERという指標を活用し、過去の指標と現在の指標を比較して判断していきます。数字の客観的な判断を行うために”四分位数“を活用して決めた割安・割高の基準が以下の通りです。四分位数を活用することで、現在の株価(=真ん中に位置する50%)がどれくらいバラついているのか(割安寄り?割高寄り?)を判断することができます。四分位数については以下を参照ください。統計分野では「資料の活用」が「データの活用」という名称に改められ、もともと高校1年生で学習していた「四分位範囲」や「箱ひげ図」を中学2年生で学習することになりました。benesse.jp前置きは長くなりましたが、カカクコムのPERについて見ていきます。カカクコムのPERカカクコムのPER過去データをまとめると以下の通りです。37.7グラフにすると以下の通りです。出典:バフェットコード、マネックス証券】PERの計算式は以下の通りで、上記の目安を見ながら現在の株価がどの位置にあるのか参考にしてください。PER=株価÷1株あたり利益(EPS)最後に今回はカカクコムの銘柄分析を実施しました。AmazonAmazonでひろめのバリュー投資家のための「米国株」データ分析―ひと握りの優良株が割安になるときの見分け方。アマゾンならポイント還元本が多数。ひろめ作品ほか、お急ぎ便対象商品は当日お届けも可能。バリュー投資家のための「米国株」データ分析―ひと握りの優良株が割安になるときの見分け方もアマゾン配送商品なら通常配送無料...amzn.to最後に、投資効果を最大化するには投資への入金力(種銭、余剰資金)が欠かせません。入金力の最大化は、まずは自分の現状(収入/支出)を把握し行動の改善に結び付ける必要があります。現状を把握するために必要な家計簿、ポートフォリオ管理アプリについて以下記事にて解説しておりますので、ぜひ参考にしてみてください。ju-niもマネーフォワードME(注意)も無料で利用することができます!!マネーフォワードMEは初回登録された方に限り、”30日間無料でプレミアムサービスを利用することが可能です”。ME私は以下目的達成に向け投資を実施し資産を築いています。”ju-ni”大事だけど手間がかかるポートフォリオ管理。時間をかけずに管理したいそこのあなた!ポートフォリオ管理に悩んでいる方の参考になれば嬉しいです。私は現在老後の資金準備、お小遣いUPを目的として投資を実践しております。老後の資金準備のためにインデックス投資をしており、積立NISAを活用して積み立てております。コメントをキャンセルメールアドレスが公開されることはありません。※サイト次回のコメントで使用するためブラウザーに自分の名前、メールアドレス、サイトを保存する。上に表示された文字を入力してください。Δホーム増やす高配当投資salarymansoldierサラリーマンとしての資産形成やお金に関する試行錯誤を綴るブログ。現役サラリーマンFXトレーダーのSalarymansoldierが、セミリタイアを目指すまでの道のりやお金に関する知識を共有します。企業戦士の武器庫.タイトルとURLをコピーしました。