いった単語が思い浮かぶ人も少なくありません。いった人たちになんでそう思うのかを聞いてみると、「それって投資じゃなくて投機でしょ!」とツッコミたくなるような理由がほとんどです。そのツッコミをすると、「じゃあ投資と投機ってどう違うのよ」となるわけなのですが、どちらも「資産の売買によって儲ける」という点では同じで、だから混同しやすいんだと思います。かの分かれ目となります。今回は、投資と投機の儲かる仕組みについて、その違いと共通点を確認したうえで、投資の本質を知ってもらいたいと思います。これが分かれば「投資でどうやって儲けるのか」も自然と理解できるはずなので、ぜひ最後までお付き合いください。大きく儲けるための努力とはスポンサーリンク両者の根本的な違い前段でも触れましたが、投資と投機はどちらも資産の売買によって儲けるという点では同じです。安く買って高く売れば儲かるし、高く買って安く売れば損をする。当たり前ですが、これはどちらも当てはまることです。両者は「どこに着目してリターンを狙うか」が根本的に違います。着目してリターンを狙います。資産というのは本質的にリターンを生むものです。預金や債券であれば利息を生みますし、株式であれば企業が稼いだ利益から生まれる配当や企業価値の向上がリターンとなります。リートであれば投資不動産の利益から分配金が生まれます。資産価値とは「資産が生むリターンを得る権利」の価値であり、これをいかにお得に(割安に)買えるかが投資で儲けるポイントとなるのです。判断して買った資産は必然的に長期で保有することになります。これが「投資は長期である」と言われている理由です。着目してリターンを狙います。当然のことながら資産には具体的な値段があって、その値段は常に変化しています。いうものが存在し、野菜のようにお店が値段を決めるわけではなく、参加者同士が市場を通して直接売買しています。株式市場を想像すると分かりやすいと思いますが、市場は基本的に誰でも参加でき、そこで売買される資産(銘柄)の価格はリアルタイムで変動しています。価格が変動しているということは、当然そこには「安く買って高く売る」チャンスが存在しており、そのチャンスを利用してリターンを狙うのが投機なのです。市場において、価格は短期間で上がったり下がったりを繰り返しているので、そこからリターンを狙おうとすると、必然的に短期的な売買を繰り返すことになります。これが「投機は短期である」と言われている理由です。投資と投機の5つの違い前述した投資と投機の根本的な違いさえ分かっていれば、その他の違いはそこから派生するものなので理解しやすいと思います。ここでは、投資や投機で儲けるために重要な5つの違いを両者で比較してみましょう。ついては前述したとおり「投資は長期、投機は短期」の売買となります。ついても前述したとおりです。投機の場合はより短期間でより大きく価格変動すると判断した資産を狙うのがポイントとなります。投資ではその資産が将来どれほどリターンを生み出すかが最重要となります。このため、それを予測する判断材料としては、例えば以下のようなものが挙げられます。株式:業績の成長性や財務基盤の安定性リート:不動産の賃料・空室率や不動産価格の見通しこれらをベースに、リターンに影響を与える様々な要因を考慮しながら将来のリターンを予測します。一方で、投機では資産価格そのものがどのように動くかが最重要となります。それを予測するための重要な判断材料の一つが「過去の値動き」です。具体的には、過去の値動きから傾向やパターンなどを把握し、似たような過去事例を当てはめて将来の値動きを予測します。上記の投資における判断材料も資産価格に影響する重要な要因ですが、投機のターゲット期間である短期においては、その要因が急激に変化することは滅多にありません。このため投機においては、過去の値動きがより重要な判断材料となるのです。当然のことながら、皆が「価値が高い」と考えている資産は価格も高くなります。価値の高い資産を割安で投資するためには、その資産の価値の高さに誰も気付いていないタイミングか、何らかのニュースやイベントによって資産価値以上に大きく価格が下がったタイミングでエントリーする必要があります。上下両方向に激しく動くタイミングが絶好のエントリーチャンスとなります。投資は資産が生み出すリターンを得ることで儲けるため、投資者全員で儲けることが可能ですが、投機は市場参加者同士の売買で儲けるため、自分が得をしていれば誰かが損をしていることになります。以上、5つの違いを見ることで投資と投機が全く別のフィールドで儲けていることが分かります。違いこそが、「ギャンブルは投資ではなく投機」である決定的な理由なのです。スポンサーリンク初心者でも儲かるのは投資さて、前述したギャンブルか否かの分かれ目である“儲かる仕組み”について注目してみましょう。投資してしまっても、保有し続けていればいつかはプラスのリターンとなります。投機でリターンを得るためには、他の市場参加者よりも優れたタイミングで売買を行い、明確に勝つ必要があります。ここまでくれば投資と投機、どちらが初心者向けかは一目瞭然でしょう。圧倒的に投資の方が初心者向けということになります。企業の倒産などにより「資産はリターンを生み出す」という前提そのものが崩れる可能性はありますし、エントリータイミングを見誤ってしまうことで何年かけても取り返せないほど割高で投資してしまう可能性もあります。解決することができます。初心者でも投資なら簡単なテクニックを覚えて長期保有すれば、いつかは勝つことができると言ってよいでしょう。これまで解説してきたとおり「投資とはそういうもの」なのです。スポンサーリンク大きく儲けるための努力とは投資が初心者でも勝てると言いましたが、だからといって投資初心者と経験豊富な投資家との間にリターンの差が出ないかと言われれば全くそんなことはありません。投機についてはギャンブルと言いましたが、リターンが運任せであるという意味では全くありません。どちらも適切な努力を積み重ねることで、より大きなリターンをより安定的に狙えるようになります。具体的にはどんな努力をすればいいのか、その一部を紹介します。投資については、例えば以下のようなスキルを磨くことが挙げられます。保有銘柄が割高になったタイミングで適切に銘柄を入れ替えられる判断力そして、投機については以下のとおりです。資産価格に大きな影響を与えそうなニュースやイベントを数多く把握できる調査力どちらのスキルも一朝一夕で身に付くものではありませんが、スキルが低い人に対して圧倒的優位に立てる武器であることは間違いありません。それぞれの違いを理解したうえで、それぞれに合った適切なスキルを磨けば、努力した分だけより大きなリターンを得ることが期待できるでしょう。FPの資格を取るモチベーションが欲しい。12:23おやびん投資の考え方は知ってましたが、投機との違いは、あやふやだったんですけど、これ読んで、違いが明確に理解できました。01:12わたさんありがとうございます。コメントをキャンセルメールアドレスが公開されることはありません。*ウェブサイトこの記事のトラックバックURLプロフィール資産運用の専門家。ファンドマネージャーの経験とFP1級の知識をフル活用し、1人でも多くの人が「一生に必要な資産を自分の力で築ける」ように全力活動中!投資を中心に正しい資産運用のやり方を発信します。テーマのオンラインセミナーへの登壇も。好きな動物は意外とムササビ。