तीन-फंड पोर्टफोलियो मौलिक परिसंपत्ति वर्गों, स्टॉक और बॉन्ड पर आधारित है। यह माना जाता है कि नकदी को निवेश पोर्टफोलियो में नहीं गिना जाता है, इसलिए इसे शामिल नहीं किया गया है। दूसरी ओर, यह माना जाता है कि प्रत्येक निवेशक को घरेलू और अंतर्राष्ट्रीय दोनों स्टॉक रखने चाहिए। फिर, कार्य इन तीन बुनियादी गैर-नकद परिसंपत्तियों - घरेलू स्टॉक, अंतर्राष्ट्रीय स्टॉक और बांड - को लेना है - यह तय करना है कि प्रत्येक को कितना रखना है (आपका परिसंपत्ति आवंटन); चुनें कि इनमें से प्रत्येक परिसंपत्ति वर्ग को कहां रखा जाए, और अंत में प्रत्येक परिसंपत्ति वर्ग के लिए उपयोग करने के लिए एक म्यूचुअल फंड चुनें।
वैनगार्ड की "कोर फंड्स" की सूची से, तीन-फंड पोर्टफोलियो के लिए सर्वोत्तम फंड हैं:

वैनगार्ड टोटल स्टॉक मार्केट इंडेक्स फंड (VTSAX)
वैनगार्ड टोटल इंटरनेशनल स्टॉक इंडेक्स फंड (VTIAX)
वैनगार्ड टोटल बॉन्ड मार्केट फंड (VBTLX)
तो, एक "तीन-फंड पोर्टफोलियो" में 42% कुल स्टॉक मार्केट इंडेक्स, 18% कुल अंतर्राष्ट्रीय स्टॉक इंडेक्स और 40% कुल बॉन्ड मार्केट फंड शामिल हो सकता है।
तीन-फंड पोर्टफोलियो मौलिक परिसंपत्ति वर्गों, स्टॉक और बॉन्ड पर आधारित है। यह माना जाता है कि नकदी को निवेश पोर्टफोलियो में नहीं गिना जाता है, इसलिए इसे शामिल नहीं किया गया है। दूसरी ओर, यह माना जाता है कि प्रत्येक निवेशक को घरेलू और अंतर्राष्ट्रीय दोनों स्टॉक रखने चाहिए। फिर, कार्य इन तीन बुनियादी गैर-नकद परिसंपत्तियों - घरेलू स्टॉक, अंतर्राष्ट्रीय स्टॉक और बांड - को लेना है - यह तय करना है कि प्रत्येक को कितना रखना है (आपका परिसंपत्ति आवंटन); चुनें कि इनमें से प्रत्येक परिसंपत्ति वर्ग को कहां रखा जाए, और अंत में प्रत्येक परिसंपत्ति वर्ग के लिए उपयोग करने के लिए एक म्यूचुअल फंड चुनें।