The second way to reduce the financial system’s sensitivity to risk-estimation errors is to limit the flow of risks to institutions with a structural, rather than a statistical, capacity for holding that risk.
Il secondo modo per ridurre la sensibilità del sistema finanziario agli errori di valutazione del rischio è quello di limitare il flusso di rischi verso quelle istituzioni che abbiano la capacità strutturale, e non statistica, di sostenere quel rischio.