Given the unprecedented nature of the Greek default, the market valuation of peripheral debt has been fluctuating widely, still searching for “fundamentals,” such as deficit or debt levels, that could explain the evolution of risk premia over time.
Data la natura senza precedenti del default greco, la valutazione del debito periferico da parte dei mercati ha subito ampie oscillazioni nella continua ricerca di "fondamenti", come i livelli del disavanzo o del debito, che potrebbero spiegare l'evoluzione dei premi di rischio nel tempo.