수많은 예측 가능 변수들의 시장 수익률 혹은 소비 증가율에 대한 예측력을 테스트하는 과정을 거치지 않고 상태 공간 모형에서 직접 유의하고 강건한 종속 변수의 조건부 평균을 추출할 수 있게 되었다.
The conditional mean of significant and robust dependencies can be extracted directly from the state space model without the process of testing the predictive power of many predictable variables for market yields or consumption growth.