this is the six chapter:
CHAPTER SIX
Discover Your True Priorities (When Everything Feels Important)
he Budget Mom Family member Tammie came from an abusive household. She left home at age nineteen and juggled minimum-wage jobs and poor mental health for over
a decade. Fighting just to cover her bills day by day, Tammie didn’t have time to think about luxuries like “the future.”
Unfortunately—as Tammie soon discovered—even if you aren’t planning for the future, the future happens anyway. Before she knew it, she was married, then divorced, then $50,000 in debt . . . all while earning a minimal hourly wage.
Cue the decision to try to find her purpose in life. Having suffered for years in an unfulfilling job, Tammie decided to start her own business as an office organizer, and she taught herself QuickBooks. On top of that, she went after a college degree in 2002, funded totally by grants.
Then she had her son. She needed more room for her and her baby, so she moved to a bigger apartment, increasing her rent to
$1,300—a steal in her city of Los Angeles. However, that was still over half of her monthly income, and soon her business wasn’t bringing in enough money to cover the bills. Thirty-seven years old and left with no choice, she rejoined corporate America. She was laid off from corporate jobs three times during the 2008 to 2009 recession. After the last layoff, she moved in with family in Sacramento. Leaving her friends behind caused a deep depression.
Now a single mom with no real plan, she moved in with her father and relied on food stamps, unemployment, and child support to care for herself and her son. Eventually the child support stopped coming in and her depression got stronger. She slept most of the day, stressing about money. When she was awake, she worried about whether her car would start or whether her bank account was overdrawn.
But during this time, something good started to happen. Her father is a mindful spender and aggressive saver—and someone who knows his priorities. When saving for a vacation, he’ll remind his family they must make trade-offs. “Do you want to go to Disney later, or to the movies and miniature golf now?” he’d ask. Soon, Tammie began to mimic his habits—as an adult, she could see their value— and began to make different priorities. The day she moved out of her father’s house, she had paid off all of her debt, had a part-time job as a bookkeeper, and decided she was ready to rebuild her business.
Priorities not only give us direction, they give us confidence. As things looked up, she began to actually believe that she could create a better life for herself instead of operating in victim mode. For the first time ever, she asked herself what she wanted her life to look like in the future, instead of just suffering the consequences of what it was at the moment. She envisioned that she and her son would one day have a comfortable home, a stocked fridge, a savings account, and the ability to help her friends as they’d helped her.
The first breakthrough was realizing that she had to prioritize stabilizing her income. Because Tammie was a part-time worker with multiple jobs, her income was variable. This had always held her back from proper planning.
Once her job was secure, however, she set up automatic payments for her bills so she didn’t have to stress when they were due. By the time she found The Budget Mom, she was already using the cash envelope method, cashless method, and sinking funds. But becoming a part of the Budget Mom Family forced her to take a step back and look at all of the progress she’d made. After seventeen years of struggle, she had paid off $50,000 worth of debt.
While there are habits that might hold us back from spending money wisely, there is also no one “right way” to spend. Because everyone’s lives are different, everyone is going to have different priorities when it comes to spending. What’s important is that you spend on what you value—and to finally be able to afford what you need.
But, where do you start?
Because money touches every part of your life, you’ll quickly find that the options for what you could do with your money is endless: invest, save for small purchases, put money toward retirement, prepare for your child’s future, save for emergencies. The list goes on.
Worse, it ALL feels important. You want to save for a car, but you also want to pay off debt. You want to be able to retire by sixty, but you also want to go on a vacation this year. You want to be able to afford the surprise dentist bill, but you also want to save for your child’s college education.
When you feel overwhelmed by the options, you can easily spread yourself too thin: you save for a bunch of different little things, and then hardly see progress. Or maybe you save in only one area, making it all but impossible not to fall back on your credit card when emergencies strike. It’s defeating to try to make progress but keep falling into the same patterns. You might end up thinking to yourself, “Is it even worth trying?”
The first step out of the confusion and overwhelm (and not relying forever on your credit card for emergencies) is to get clear on your personal financial priorities. As soon as Tammie figured out what hers were—stabilizing her income—everything started to fall into place. Over the next few years, she used the methods that worked for her to build a life she loves on a budget she can afford. (That part is key.) Today, at fifty-two years old, she owns an established bookkeeping business, which she bought in cash. She’s using her tried-and-true system to save for a store and other operating expenses, and homeownership is on the horizon as her son plans to go to college in the next few years.
You, too, can build a life you love—but first you’ve got to figure out what you need.
여섯 번째 챕터입니다:6장진정한 우선순위 발견하기(모든 것이 중요하다고 느껴질 때)버짓맘 가족인 태미는 학대받는 가정에서 자랐습니다. 열아홉 살에 집을 나와 10년 넘게 최저임금 일자리와 열악한 정신 건강을 오가며10년 동안 하루하루 생활비를 충당하기 위해 고군분투하던 태미는 "미래"와 같은 사치스러운 것에 대해 생각할 시간이 없었습니다.불행히도 태미도 곧 깨달았듯이 미래를 계획하지 않아도 미래는 어차피 일어납니다. 어느새 그녀는 결혼을 하고 이혼을 하고 5만 달러의 빚을 지게 되었으며, 이 모든 것이 최저 시급을 받으면서 벌어진 일이었습니다.그녀는 인생의 목적을 찾기로 결심합니다. 만족스럽지 못한 직장에서 수년간 고통받던 Tammie는 사무실 정리 전문가로서 자신의 사업을 시작하기로 결심하고 스스로 QuickBooks를 배웠습니다. 또한 2002년에 전액 보조금으로 대학 학위를 취득했습니다.그러던 중 아들을 낳았습니다. 그녀는 아기와 아기를 위한 더 넓은 공간이 필요했고, 더 큰 아파트로 이사하면서 임대료를 인상했습니다.1,300달러로 인상했습니다. 하지만 여전히 월 수입의 절반이 넘는 금액이었고, 얼마 지나지 않아 그녀의 사업은 청구서를 감당할 만큼 충분한 돈을 벌어들이지 못했습니다. 서른일곱 살이 되던 해, 선택의 여지가 없었던 그녀는 미국 기업에 다시 입사했습니다. 2008~2009년 경기 침체기에 그녀는 세 번이나 회사에서 해고당했습니다. 마지막 해고 후 그녀는 새크라멘토에 있는 가족들과 함께 살게 되었습니다. 친구들을 떠나보낸 그녀는 깊은 우울증에 빠졌습니다.이제 별다른 계획 없이 싱글맘이 된 그녀는 아버지와 함께 살면서 푸드 스탬프, 실업수당, 자녀 양육비에 의존해 자신과 아들을 돌보았습니다. 결국 양육비는 더 이상 들어오지 않았고 우울증은 더욱 심해졌습니다. 그녀는 하루 종일 돈 때문에 스트레스를 받으며 잠만 잤습니다. 깨어 있을 때는 차에 시동이 걸릴지, 은행 계좌에 한도가 초과되지는 않았는지 걱정했습니다.하지만 이 기간 동안 좋은 일이 일어나기 시작했습니다. 그녀의 아버지는 신중한 소비를 하고 적극적으로 저축하는 사람이며 자신의 우선순위를 잘 아는 사람이었습니다. 휴가를 위해 저축할 때는 가족에게 반드시 절충점을 찾아야 한다는 점을 상기시킵니다. "나중에 디즈니에 갈래, 아니면 지금 영화관이나 미니 골프장에 갈래?"라고 물으시곤 하셨습니다. 곧 태미는 성인이 되어 그 가치를 알게 된 아버지의 습관을 따라하기 시작했고, 우선순위를 다르게 정하기 시작했습니다. 아버지의 집에서 나오던 날, 그녀는 모든 빚을 갚고 경리 아르바이트를 하며 사업을 재건할 준비가 되었다고 결심했습니다.우선순위는 우리에게 방향을 제시할 뿐만 아니라 자신감을 줍니다. 상황이 나아지자 그녀는 피해자 모드에서 벗어나 스스로 더 나은 삶을 만들 수 있다고 믿기 시작했습니다. 그녀는 처음으로 현재의 결과에 고통받는 대신 미래에 자신의 삶이 어떤 모습이었으면 좋겠는지 스스로에게 물었습니다. 그녀는 언젠가 자신과 아들이 편안한 집, 식료품이 가득한 냉장고, 저축 계좌, 그리고 친구들이 자신을 도왔던 것처럼 친구들을 도울 수 있는 능력을 갖게 되기를 꿈꿨습니다.첫 번째 돌파구는 수입 안정화에 우선순위를 두어야 한다는 사실을 깨닫는 것이었습니다. 태미는 여러 직업을 가진 파트타임 근로자였기 때문에 수입이 변동적이었습니다. 이 때문에 항상 제대로 된 계획을 세우지 못했습니다.하지만 일자리가 안정된 후, 그녀는 청구서 자동 납부를 설정하여 청구서 만기일에 스트레스를 받지 않도록 했습니다. 그녀가 버짓맘을 찾았을 때 그녀는 이미 현금 봉투 방법, 현금 없는 방법, 가라앉는 자금을 사용하고 있었습니다. 하지만 버짓맘 가족의 일원이 된 후 그녀는 한 발짝 물러서서 자신이 이룩한 모든 진전을 돌아보게 되었습니다. 17년간의 고군분투 끝에 그녀는 5만 달러 상당의 빚을 갚았습니다.현명한 소비를 방해하는 습관이 있기는 하지만, 소비에 '올바른 방법'이라는 것도 존재하지 않습니다. 모든 사람의 삶이 다르기 때문에 지출에 있어 우선순위는 사람마다 다를 수밖에 없습니다. 중요한 것은 자신이 소중히 여기는 것에 지출하고, 결국 필요한 것을 살 수 있는 여유를 갖는 것입니다.하지만 어디서부터 시작해야 할까요?돈은 삶의 모든 부분에 영향을 미치기 때문에 투자, 소액 구매를 위한 저축, 은퇴를 위한 저축, 자녀의 미래를 위한 준비, 긴급 상황에 대비한 저축 등 돈으로 할 수 있는 일은 무궁무진하다는 것을 금방 알게 될 것입니다. 목록은 계속 이어집니다.더 큰 문제는 이 모든 것이 중요하게 느껴진다는 것입니다. 자동차를 구입하기 위해 저축하고 싶지만 빚도 갚고 싶을 것입니다. 60세까지 은퇴하고 싶지만 올해 휴가를 가고 싶기도 합니다. 갑작스러운 치과 치료비를 감당하고 싶지만 자녀의 대학 교육비도 저축하고 싶습니다.선택의 폭이 너무 넓어지면 여러 가지 사소한 지출을 위해 저축을 하다가 진전이 거의 보이지 않을 수 있습니다. 또는 한 분야에만 저축을 해서 긴급한 상황이 닥쳤을 때 신용카드를 사용하지 않을 수 없게 만들 수도 있습니다. 진전을 이루려고 노력하지만 계속 같은 패턴에 빠지는 것은 패배적인 일입니다. 결국 다음과 같이 생각할 수도 있습니다.